WINJ09

Hoje sai com um lucrinho, mas leve um baile durante o pregão. É difícil dizer agora, mas a falta de disciplina foi parte do pecado. A outra parte foi mais difícil de acreditar, indo de encontro com os conceitos de AT que eu conheço. Vou explicar melhor: Meu TS já indicou venda na abertura, mas é um problema confiar neste tipo de sinal e operar com gap forte na primeira hora de pregão. O Gap distorce a maioria dos indicadores, e são necessários vários candles para "recompô-los". Para quem quiser um conselho, eu sugiro não operar nos gaps durante a primeira hora (considerando frame de 5min).

Segue um resumo das operações realizadas e possíveis operações do dia:

Seta 1 ) Entrada na compra, após formada divergência altista no CCI, HMACD . A entrada foi confirmada no rompimento da EMA9 períodos .

Seta 2 ) Saída do trade compra após engolfo baixista monstro, com div. Baixista nos mesmos indicadores. Se seguiu eles pra entrar, segue eles pra sair. Faz sentido? :P

Seta 3 ) Entrada na venda, com divergência baixista escancarada em pelo menos meia dúzia de indicadores. Foi a entrada na venda mais clara dos últimos dias. Mas falhou, start foi acionado no ate então topo do dia nos 38340. Sinceramente, neste caso acho que AT falhou. Não pelo fato de ter sido stopado, mas pela direção que os indicadores estavam apontando. AT não determinística como Física que funciona sempre (experimenta soltar uma caneta pra ver se ela sobe), é Probabilística. E como diria nosso camarada Murph, se existe chance de dar errado : vai dar errado.

Seta 4 ) Entrada na compra após rompimento da consolidação e máxima do dia. Nessa altura os indicadores já mostravam melhora, confirmando entrada.

Seta 5 ) Saída do trade 4 ou entrada na venda após cruzamento do CCI na venda, div baixista no HMACD, padrão dark cloud cover e out – in de BBs. Daí pra frente soh fechava a posição quem não gosta de dormir comprado/vendido, que eh meu caso.

Como só fiquei acordado ate o Trade 3, fechei o dia com 300 ptos positivos. Era pra ter sido mais se não fosse aquela anomalia do trade 3, mas faz parte. Não adianta se estressar, mercado tem todo dia. Pra quem ta nervoso ainda, relaxa, vai curtir o fim de semana que oportunidade pra ganhar dinheiro não vai faltar.

ITSA4

Fechou o pregão hoje a 7,13 com 1,28% de alta. Após ter formado um M com topos em 17/12 e 6/1 em 8,94, rompeu neckline em 7,85 e foi cumprir seu objetivo milimetricamente nos 6,85. Após isso, vem operando em um canal lateral na região compreendida entre o antigo neckline e o novo suporte na região de 6,90-7,0X. Com o fechamento de ontem considero ter formado uma estrela da manha, com um candle de alta hoje (apesar de o padrão estar enfraquecido pelo preço de fechamento ter sido abaixo do preço de abertura). Este padrão de fundo na base do canal lateral foi reforçado pela divergência altista observada no MACD e CCI saindo da região de sobrevenda. Reparem que o objetivo de uma entrada nessas condições não é visando uma reversão da primaria de baixa, mas sim procurar explorar toda a amplitude do canal lateral. A entrada no fechamento de ontem com stop pouco abaixo dos 7,01 e target do no topo do canal em 7,85 garante uma operação com relação risco retorno bastante favorável.
Normalmente seria uma operação que não recomendaria, devido ao conjunto formado pelos 3 últimos candles representar mais indecisão que reversão. A div. No HMACD, configuração do CCI e bom RxR fazem valer uma entrada mais agressiva neste ponto.

VALE5

Fechou em queda de -4,64% aos 26,25, tudo dentro do esperado uma vez que as ADRs fecharam -4,432% no acumulado do carnaval. Não tem jeito, o mercado sempre vai buscar corrigir essas distorções. Os indicadores seguem de feios para horríveis, com HMACD fazendo novas mínimas sem div. Altista, IFR imbicado para baixo e AD ameaçando perder a base do canal, porem...

Porem existe uma esperança e vale ficar de olho para um repique no curtíssimo prazo. Repare no padrão formado dia 25/02 e hoje. Quando o movimento de queda vem forte e o mercado forma um Gao grande como o de hoje, existem algumas possibilidades : gap de fuga, exaustão ou continuação. Como não rompeu a base de nenhum canal lateral importante, os próximos dias dirão se o gap é de continuação ou exaustão. Se os preços falharem em atingir uma nova mínima temos um gap de exaustão, mas se já atingirmos uma nova mínima nos próximos dias temos o de continuação.

Minha opinião, pra não ficar em cima do muro: Acho que é gap de exaustão pelo fato de estar seguido de outro gap e por estar repetindo o mesmo padrão de 5/12/2008. Não vale a pena antecipar o movimento dado que os indicadores seguem horroriveis, mas um fechamento acima da máxima de ontem liga o sinal amarelo para uma correção ate a casa dos 30,XX. Um operador muito agressivo pode entrar na abertura no caso de um Gap de alta, com stop na máxima de ontem, visando uma repique de curtíssimo prazo.

É Carnaval – Creu velocidade 5 no IBOV

Mais cantado que ave maria esta queda de sexta no IBOV. Quem acompanhou a analise do blog anterior do IBOV já estava preparado após o engolfo baixista. O fechamento de sexta nos 38714 fez com que o suporte formado pelas medias moveis de 21 e 50 períodos fosse perdido, piorando bastante a situação do nosso camarada. Os indicadores seguem apontando continuidade da queda, com IFR de 14 períodos confirmando perda da LTA e embicando para baixo após uma tentativa de recuperação. HMACD negativou e segue em uma decrescente, sem nenhuma divergência que possa indicar uma interrupção na queda. A única esperança do IBOV agora é segurar no suporte dos 38540 e acima da LTA terciária iniciada em 27/10/2008. Sexta feira podia ser pior, mas mostrou uma ponta de esperança segurando no cruzamento da LTA com a linha do suporte. Se fizer fundo nessa região, próximas resistências são em 40200 e 41900. Momento de aguardar agora, a perda da LTA confirma entrada na venda para os que ficaram de fora no engolfo mencionado dias atrás. Para os comprados que não estoparam ainda a esperança é rezar para esta LTA segurar , apesar dos indicadores mostrarem que o caminho a favor da gravidade esta realmente mais fácil.

CSNA3

Vinha formando um mini OCO no diário com neckline em 35.50 e topo nos 40.20. Confirmou o padrão no rompimento deste neckine na quinta feira com fechamento nos 34.20. A projeção inicial deste OCO pode ser obtida pela distancia entre o topo (cabeça) e o neckline, obtendo aproximadamente um teste nos 30.20. IFR segue embicado que nem tatu bola para baixo, dando cabeçada na LTB e sem forcas para superá-la. HMACD decrescente e sem divergências que possam alertar alguma reversão, e apesar de mostrar menos fraqueza na sexta que o mercado em geral o volume foi muito baixo, abaixo da media de 21 períodos. Próxima parada agora é cumprir a projeção do OCO nos 30.XX, com uma possível lateralizacão na faixa dos 32, XX onde encontra forte suporte. Só melhora com um novo pivô de alta e fechamento acima dos 35,50.

WINJ09

Mercado segue confirmando as análises do dia anterior, mostrando pouca força e seguindo o comportamento da matriz. Hoje foi um dia bom para operar na ponta vendida principalmente, após o gap de alta ter segurado na resistência dos 40930 e armado um topo duplo neste ponto. Vale a pena olhar para este topo no intra de 5 min, alem de montar um M (ou topo duplo) com simetria fantástica os indicadores confirmavam a formação de topo através das divergências baixistas no CCI e HMACD, indicadas no gráfico. A perda do Neckilne em 40860 confirmou a venda, com stop loss (start) no topo anterior em 41030. Essa operação poderia ter evoluído com o uso do start móvel, que mantém constante a diferença de preço entre o stop loss (start) e o valor do mini contrato a partir de um ponto especifico, ou com o uso de stop gain que limita os ganhos mas tem risco menor de sair do trade prematuramente.

Em todo caso, 2 pontos de saída poderiam ser considerados, a primeira seta indica um possível fundo com um conjunto de 3 candles formando o padrão estrela da manha reforçado pela divergência altista no CCI e HMACD. Neste caso o lucro foi de 300 pontos. A saída no segundo fundo (que também caracteriza um ponto de compra) foi mais clara, por apresentar o padrão de fundo conhecido como piercing, seguido de divergência altista de HMACD e out-in das bandas de bollinger (o primeiro candle fechou fora da banda e o segundo dentro). Quem saiu neste ponto tirou 620 pontos,e quem entrou comprado neste trade teria saído com 400 ptos na formação de novo topo com engolfo baixista nos 40670.

Em linhas gerais mercado segue mostrando mais forca na VENDA, caso deseje a analise de algum papel especifico é só pedir.

Abraços

PETR4 - Diário

Mesmo com o índice Dow Jones operando na estabilidade não resistiu à pressão de venda e confirmou a perda do suporte em 25,98, anulando a formação de fundo nesta região. O fechamento de hoje confirmou venda no ativo para os operadores mais agressivos, caso não desejem esperar por um candle de confirmação. Entrada na venda no fechamento de hoje em 25,89 com start pouco acima da máxima do candle anterior nos 27,20 e objetivo inicial no suporte dos 23. A perda do canal altista do AD e HMACD negativando mostra que esta cada vez mais difícil a chance de se manter acima da LTA terciária após ter testado milimetricamente a EMA200 e não ter conseguindo superá-la. CCIMA segue cruzado na venda e cumprindo a divergência baixista entre os topos de 31/01 e 10/02.

Sugestão aos comprados : stop loss deveria ter sido acionado hoje.

Sugestão aos vendidos : Quem já esta no lucro, ajustar o start para os 27,20 e continuar no trade.

Obs: É Pedra, a coisa ta feia de novo. Eu pulei fora.

Estréia do blog

Antes de mais nada gostaria de agradecer ao futuros visitantes do blog, esperando sempre comentários construtivos para que sempre possa melhorar este espaço. A idéia inicial do blog veio de minha necessidade de sempre escrever durante meus estudos como forma de acelerar o aprendizado. Nada mais óbvio que a criação de um blog para manter o hábito de estudar e escrever sobre mercado financeiro. Antes de iniciar qualquer análise gostaria de fazer um breve resumo de minha formação acadêmica e em que este blog se diferencia de tantos ótimos blogs de análise técnica, como os dos colegas de fórum DB e Tainha. Sou formado em Física pela Universidade Federal de São Carlos (UFSCAR) e doutor em ciências pela Universidade de São Paulo (USP). Atualmente trabalho na área de neurociência computacional em um laboratório no Japão, posição que considero provisória tendo em vista meu desejo de retornar ao Brasil e me dedicar 100% ao mercado financeiro. Minha formação na área de exatas e a vontade de encarar novos desafios foram os principais motivos que me levaram a iniciar meus estudos em Analise Técnica, mas claro isso não é suficiente para se tornar um operador bem sucedido. Estudo e disciplina são as palavras chaves para tirar proveito das oportunidades do mercado.

Obviamente o blog será voltado para estudos em Análise Técnica (daqui pra frente chamada de AT), porém com um enfoque mais informal. Minha idéia é usar uma linguagem mais informal, visando apresentar as análises de forma descontraída e didática. Diariamente serão publicados "posts" com analises sobre o IBOV e os principais ativos, e sempre que possível irei atender ao pedido de análise de algum papel específico. Ou seja : O espaço é livre para solicitação de análises, faca isso através dos comentários! A participação de vocês só ira contribuir para o mútuo aprendizado.

Para começar, segue a analise do IBOV no diário. Abraço a todos!

IBOV – Diário

Ontem mencionei antes da abertura do pregão : O IBOV pode saracutear o tanto que quiser, se nosso amigo Dow Jones for fazer uma vista ao capeta, nos vamos juntos sem pestanejar. Dito e feito. Dow fechou a 7553 com queda de 297.81 (-3.94%), e por aqui fechamos em 39847 com queda de 1994 pontos (-4,44%) bem próximo a mínima do dia. O candle de hoje é um engolfo baixista, com tanta força que engolfou os 3 candles anteriores, perdeu o suporte na região de 40500. Alguns pontos levam a crer que a queda se estenderá ate o suporte mais forte em 37200: HMACD decrescente, AD testando a base do canal de alta e alto volume na formação do engolfo de baixa. Só tem chance de melhorar segurando acima da mínima de ontem e acima da LTA terciária indicada na figura. Novo ponto de compra só na formação de um novo pivô de alta, ou no rompimento dos 43441.